Миллиардер предупреждает о тяжелых последствиях краха SVB

Билл Акман говорит, что правительство допустило «скоро необратимую ошибку» в отношении обанкротившегося банка.

Американский инвестор-миллиардер и управляющий хедж-фондом Билл Акман в субботу предупредил США об ужасных последствиях, с которыми столкнулся их банковский сектор и экономика в целом после краха Silicon Valley Bank (SVB), крупного американского кредитора, специализирующегося на технологиях и стартапах.

Акман написал в своем аккаунте в Твиттере, что власти США не должны были допустить краха SVB, не защитив всех вкладчиков. Официальные данные показали, что только 11% депозитов SVB в размере 175,4 млрд долларов были застрахованы на момент банкротства банка.

По словам инвестора, с банкротством кредитора «мир осознал, что такое незастрахованный депозит — необеспеченное неликвидное требование к обанкротившемуся банку». Это означает, что когда банки вновь откроются в понедельник, «гигантский сосущий звук, который вы услышите, будет означать изъятие практически всех незастрахованных депозитов из всех, кроме «системно значимых банков» (SIB)».

Ситуация приведет к экономическому краху, поскольку изъятие средств «вытянет ликвидность из местных, региональных и других банков и начнет разрушение этих важных институтов», — говорит Акман, добавляя, что «тысячи самых быстрорастущих, самых инновационных венчурных компании в США начнут не выплачивать заработную плату на следующей неделе».

По словам инвестора, власти США должны либо найти покупателя для SVB до открытия банков в понедельник, что, по его мнению, маловероятно, либо гарантировать все депозиты SVB.

«Если бы правительство не вмешалось в пятницу, чтобы гарантировать депозиты SVB (в обмен на грошовые варранты, которые уничтожили бы значительную часть стоимости его капитала), этого можно было бы избежать, а стоимость франшизы SVB за 40 лет могла быть сохранена и переданы новому владельцу в обмен на вливание капитала… Такой подход свел бы к минимуму риск любых государственных убытков и создал бы потенциал для получения значительной прибыли от спасения», — пишет он.

SVB рухнул в прошлую пятницу после того, как его акции упали на фоне массового изъятия банков. Вкладчики поспешили снять свои средства после объявления SVB о том, что она потеряла 1,8 миллиарда долларов в результате продажи активов в попытке привлечь капитал.

«Высшее руководство SVB допустило фундаментальную ошибку. Они инвестировали краткосрочные депозиты в долгосрочные активы с фиксированной процентной ставкой. После этого краткосрочные ставки выросли, и последовало бегство из банков. Высшее руководство облажалось, и они должны потерять работу», — сказал Акман. Однако он добавил, что власти США также виноваты в крахе банка, поскольку их работа заключается в мониторинге банковской системы на предмет рисков, и SVB «должен был быть в их списке наблюдения с более чем 200 миллиардами долларов активов и 170 миллиардами долларов активов». депозиты от бизнес-заемщиков фактически в той же отрасли».