Рубль, обеспеченный золотом, может изменить правила игры для России и Запада

Привязка валюты к золоту и энергии — это смена парадигмы для мировой экономики, сказал RT аналитик по драгоценным металлам.

Банк России возобновил покупки золота на этой неделе, но, что более важно, регулятор делает это по фиксированной цене 5000 рублей (59 долларов США) за 1 грамм в период с 28 марта по 30 июня, что повышает вероятность возвращения России к золотому стандарту. впервые более чем за столетие.

Если страна предпримет следующий шаг, как было предложено на этой неделе, чтобы продавать свои товары по цене в рублях, эти комбинированные шаги могут иметь огромные последствия для рубля, доллара США и мировой экономики.

Чтобы получить ответы, RT поговорил с аналитиком по драгоценным металлам Ронан Мэнли в BullionStar Сингапур.

— Чем важно установление фиксированной цены на золото в рублях?

Предлагая покупать золото у российских банков по фиксированной цене 5000 рублей за грамм, Банк России не только привязал рубль к золоту, но и, поскольку золото торгуется в долларах США, установил минимальную цену рубля в пересчете на доллары США. доллар.

Мы можем наблюдать эту связь в действии с пятницы, 25 марта, когда Банк России объявил фиксированную цену. В то время рубль торговался на уровне около 100 за доллар США, но с тех пор укрепился и приближается к 80 за доллар США. Почему? Потому что золото торгуется на международных рынках по цене около 62 долларов США за грамм, что эквивалентно (5000/62) = около 80,5, и трейдеры на рынках и арбитражные трейдеры обратили на это внимание, подняв обменный курс рубля к доллару США.

Таким образом, у рубля теперь есть пол к доллару США в пересчете на золото. Но у золота также есть, так сказать, нижний предел, потому что 5000 рублей за грамм — это 155 500 рублей за тройскую унцию золота, а при минимальном соотношении рубль/доллар около 80 это цена золота около 1940 долларов. И если западные рынки бумажного золота LBMA/COMEX попытаются снизить цену золота в долларах США, им придется также попытаться ослабить рубль, иначе бумажные манипуляции станут открытыми.

Кроме того, с новой привязкой золота к рублю, если рубль продолжит укрепляться (например, из-за спроса, создаваемого обязательными платежами за энергию в рублях), это также отразится на более сильной цене на золото.

— Что это значит для нефти?

Россия является крупнейшим в мире экспортером природного газа и третьим в мире экспортером нефти. Мы сейчас видим, что Путин требует, чтобы иностранные покупатели (импортеры российского газа) платили за этот природный газ в рублях. Это сразу привязывает цену природного газа к рублям и (из-за фиксированной привязки к золоту) к цене золота. Так что российский природный газ теперь привязан через рубль к золоту.

То же самое теперь можно сделать и с российской нефтью. Если Россия начнет требовать оплату за экспорт нефти рублями, то произойдет немедленная косвенная привязка к золоту (через связь фиксированной цены рубль-золото). Тогда Россия могла бы начать принимать золото напрямую в оплату своего экспорта нефти. На самом деле, это может быть применимо к любым товарам, а не только к нефти и природному газу.

— Что это значит для цены на золото?

Играя в обе стороны уравнения, то есть привязывая рубль к золоту, а затем привязывая платежи за энергию к рублю, Банк России и Кремль коренным образом меняют все рабочие предпосылки глобальной торговой системы, одновременно ускоряя изменения в мировой валютной системе. . Эта стена покупателей, ищущих физическое золото для оплаты реальных товаров, безусловно, может торпедировать и взорвать рынки бумажного золота LBMA и COMEX.

Фиксированная привязка между рублем и золотом устанавливает нижний предел курса рубля к доллару США, а также квазинижний предел цены золота в долларах США. Но помимо этого, главным событием является привязка золота к платежам за энергию. В то время как повышенный спрос на рубли должен продолжать укреплять курс рубля к доллару США и проявляться в виде более высокой цены на золото из-за фиксированной привязки рубля к золоту, если Россия начнет принимать золото напрямую в качестве оплаты за нефть, то это будет новый сдвиг парадигмы цены на золото, поскольку он напрямую свяжет цену на нефть с ценой на золото.

Например, Россия могла бы начать с указания, что теперь она будет принимать 1 грамм золота на баррель нефти. Это не обязательно должен быть 1 грамм, но это должно быть предложение со скидкой к текущей эталонной цене на сырую нефть, чтобы стимулировать потребление, например, 1,2 грамма за баррель. Покупатели тогда будут стремиться купить физическое золото, чтобы заплатить за экспорт российской нефти, что, в свою очередь, создаст огромную напряженность на рынках бумажного золота в Лондоне и Нью-Йорке, где все открытие «цены на золото» основано на синтетических и частично обеспеченных наличными деньгами. расчеты по нераспределенному «золоту» и производным ценным бумагам на золото.

— Что это значит для рубля?

Привязка рубля к золоту через фиксированную цену Банка России теперь установила нижний предел для курса рубля к доллару США и, таким образом, стабилизировала и укрепила рубль. Требование, чтобы экспорт природного газа оплачивался в рублях (и, возможно, нефть и другие сырьевые товары в будущем), снова будет действовать как стабилизация и поддержка. Если большая часть международной торговой системы начнет принимать эти рубли для расчетов за товары, это может привести к тому, что российский рубль станет основной мировой валютой. В то же время любой шаг России по приему прямого золота для платежей за нефть приведет к тому, что больше международного золота будет поступать в российские резервы, что также укрепит баланс Банка России и, в свою очередь, укрепит рубль.

Разговоры о формальном золотом стандарте для рубля, возможно, преждевременны, но Банк России должен рассмотреть вопрос о золотом обеспечении рубля.

— Что это значит для других валют?

Мировой валютный ландшафт быстро меняется, и центральные банки по всему миру, очевидно, обращают на это внимание. Западные санкции, такие как замораживание большей части валютных резервов России при попытке применить санкции к российскому золоту, теперь сделали очевидным, что права собственности на валютные резервы, хранящиеся за границей, могут не соблюдаться, а также то, что золото иностранных центральных банков, хранящееся в хранилищах например, в Банке Англии и Федеральном резервном банке Нью-Йорка, не подлежит конфискации.

Поэтому другие незападные правительства и центральные банки будут проявлять большой интерес к привязке Россией рубля к золоту и привязке экспортных платежей к рублю. Иными словами, если Россия начнет принимать оплату за нефть золотом, то другие страны могут почувствовать необходимость последовать ее примеру.

Посмотрите, кто, кроме США, является крупнейшим в мире производителем нефти и природного газа — Иран, Китай, Саудовская Аравия, ОАЭ, Катар. Очевидно, что за всем этим очень внимательно следят и все страны БРИКС и страны Евразии. Если приближается конец доллара США, все эти страны захотят, чтобы их валюты стали бенефициарами нового многостороннего валютного порядка.

— Что это означает для доллара США?

С 1971 года глобальный резервный статус доллара США был подкреплен нефтью, и эра нефтедолларов стала возможной только благодаря тому, что мир продолжает использовать доллары США для торговли нефтью, а также благодаря способности США предотвратить любого конкурента доллара США. .

Но то, что мы наблюдаем сейчас, выглядит как начало конца этой 50-летней системы и рождение новой многосторонней валютной системы, обеспеченной золотом и товарами. Спусковым крючком стало замораживание валютных резервов России. Страны-гиганты, сильные в сырьевом секторе, такие как Китай и страны-экспортеры нефти, теперь могут почувствовать, что настало время перейти к новой, более справедливой денежной системе. Это не удивительно, они обсуждали это годами.

Хотя еще слишком рано говорить о том, как повлияет доллар США, он выйдет из этого периода более слабым и менее влиятельным, чем раньше.

— Какие разветвления?

Решение Банка России привязать рубль к золоту и привязать товарные платежи к рублю — это смена парадигмы, которую западные СМИ еще не осознали. Когда костяшки домино падают, эти события могут отразиться по-разному. Повышенный спрос на физическое золото. Взрывы на рынках бумажного золота. Цена переоцененного золота. Отход от доллара США. Увеличение двусторонней торговли товарами между незападными странами в валютах, отличных от доллара США.